investigação da Vesttoo revela fraude de US$ 4 bilhões envolvendo cartas de crédito falsas. Acredita-se que as cartas de crédito (LOCs) supostamente falsas fornecidas por investidores a seguradoras para transações de resseguro na plataforma Vesttoo totalizem uma soma de cerca de US$ 4 bilhões, descobriu a Calcalist.

A fraude veio à tona quando um dos LOCs era falso, levando a uma revisão abrangente de todas as cartas de crédito emitidas pela empresa.

A maioria das cartas, supostamente forjadas, era de um importante banco chinês, que parece não ter conhecimento da situação. A Vesttoo afirma que não pode comentar a extensão da alegada fraude, uma vez que o assunto ainda está sob investigação.

A ideia da plataforma de títulos vinculados a seguros (ILS) da empresa é conectar seguradoras a investidores institucionais do mercado de capitais interessados ​​em atuar como resseguradores, em troca do pagamento pelo risco que assumirão.

Trata-se de um modelo antigo no mundo dos seguros, em que a seguradora vende parte de suas obrigações a uma entidade com bolsos fartos, e ambas dividem os custos de pagamento do segurado em caso de sinistro.

O modelo antigo foi adaptado à era tecnológica, e as plataformas desenvolvidas – como a da Vesttoo – passaram a fazer parte do setor de insurtech.

A suspeita em torno da Vesttoo é que os investidores que usam a plataforma conseguiram comprar riscos de seguros de seguradoras apresentando garantias falsas que o sistema da Vesttoo não detectou.

Essas supostas falsificações podem ter envolvido cooperação com funcionários de vários bancos, principalmente na China. A Vesttoo, que pode ter se beneficiado com as comissões sobre essas transações estimadas em bilhões de dólares, também suspeita que alguns de seus executivos estavam cientes da possibilidade de concluir essas transações por meio da plataforma com LOCs falsos.

A empresa busca otimizar a estrutura financeira das transações, considerando aspectos contábeis, jurídicos, operacionais e econômicos para gerar o máximo de valor para todas as partes.

No entanto, não está claro se essa otimização inclui a verificação da validade e precisão dos LOCs.

Se as suspeitas de fraude forem comprovadas, as principais vítimas serão as seguradoras que usaram a plataforma Vesttoo e os próprios segurados, pois em caso de ocorrência de um sinistro, como terremoto ou enchente, eles descobrirão que suas apólices de seguro – que foram realmente vendidos a terceiros – não cumprem as condições exigidas e não têm cobertura.

A Vesttoo desenvolveu uma plataforma digital para avaliação de risco em investimentos em seguros, que permite às seguradoras obter cobertura de resseguro por meio do mercado de capitais.

No entanto, após uma inspeção inicial realizada no fim de semana, teria sido revelado que as garantias apresentadas pelos investidores aos segurados em transações envolvendo a empresa eram falsas. Ou seja, segundo as estimativas, essencialmente não existiam todas as garantias apresentadas pela empresa.

A empresa disse em resposta: “A equipe da Vesttoo descobriu inconsistências entre um investidor e um cedente em transações para as quais a Vesttoo modelou o risco”.

Levamos a integridade de nossos negócios muito a sério e estamos conduzindo uma auditoria abrangente de terceiros para garantir que nossos processos de devida diligência continuem robustos - Yaniv Bertele , CEO da Vesttoo

Em sua rodada de financiamento mais recente, em outubro de 2022, a Vesttoo levantou US$ 80 milhões com uma avaliação de US$ 1 bilhão. A rodada de financiamento da Série C foi co-liderada pela Mouro Capital e um fundo de private equity. Um banco de investimentos de grande porte com sede nos Estados Unidos, Gramercy Ventures, Black River Ventures e Hanaco Ventures também participaram da rodada.

A Série C veio menos de um ano depois que a Mouro Capital liderou a rodada da Série B da Vesttoo com participação da MS&AD Holdings. A Hanaco Ventures liderou a rodada da Série A em agosto de 2021.

A empresa foi fundada em 2018 por Yaniv Bertele, Ben Zickel e Alon Lifshitz. A tecnologia da Vesttoo utiliza informações históricas de seguradoras para criar modelos probabilísticos de riscos e perdas para cada investimento.

Bertele havia dito anteriormente que a Vesttoo deveria terminar 2023 com lucro, depois de já ter feito isso em 2022.

No início deste ano, a empresa disse que havia firmado um contrato de resseguro de US$ 1 bilhão com a Clear Blue.

No ano passado, a Vesttoo anunciou um investimento de US$ 15 milhões em ações da Série B da Mouro Capital e da MS&AD Ventures, o fundo de capital de risco corporativo da MS&AD Insurance Group Holdings, com sede no Japão.

A rodada da Série B, que ocorreu apenas três meses depois que a Hanaco Ventures liderou a rodada da Série A da empresa, foi anunciada como sendo usada para expandir o Programa Vinculado a Seguros (ILP) da Vesttoo.

A Vesttoo oferecerá um portfólio de investimentos baseado em segurança, bem como um mercado totalmente digital para transferência e investimentos de risco baseados em seguros.

O Vesttoo Marketplace permitirá que os investidores acessem uma variedade de produtos de resseguro e monitorem seu desempenho com análises transparentes e baseadas em dados, além de modelar carteiras de risco, fornecer cotações de prêmios para cobertura de resseguro relacionada e agilizar a colocação de riscos cedidos ao mercado.